59公司获得推荐评级-更新中
9月2日给予福斯特(603806)推荐评级。 投资建议：公司光伏胶膜领先地位稳固，电子材料业务持续突破。该机构调整盈利预测，预计公司2026-2028 归母净利润分别为15.43/20.68/26.55 亿元（前值14.15/17.56/22.61），当前市值对应PE 分别为25/19/15 倍。参考历史估值水平及可比公司估值，给予2027 年25x PE，对应目标价19.82 元，维持“推荐”评级。 风险提示：终端需求不及预期，产能扩张进度不及预期，市场竞争加剧等。 该股最近6个月获得机构25次买入评级、4次推荐评级、4次增持评级、2次跑赢行业评级。 【20:03 邮储银行(601658)2026年半年报点评：债券免税效应贡献 利润增速向上】 9月2日给予邮储银行(601658)推荐评级。 投资建议：邮储银行上半年营收增速保持稳定，节税效应下二季度归母净利润提速。在新管理层带领下，公司“五大行动、七大改革”战略持续深化，转型成效逐步显现。2026 年中期分红率较25 年末提升1pct 至31%，测算26E A 股股息率约为4.3%，稳定低估红利价值继续凸显。目前零售贷款资产质量进入消化周期，目前整体风险仍可控。结合最新财报情况以及当前宏观环境，该机构预测公司2026-2028 年净利润增速为3.9%/2.2%/2.8% （ 前值为1.7%/2.2%/2.8%），当前对应26 年PB 估值为0.61x ，公司近五年历史平均PB为0.66X，考虑到行业性零售贷款资产质量阶段性承压，该机构给予26 年目标PB 为0.71X，对应A/H 股目标价为6.34 元/6.42 港元（根据AH 溢价率1.15），维持“推荐”评级。 风险提示：经济增长动能不足下银行息差进一步承压。银行信贷投放不及预期。 该股最近6个月获得机构14次买入评级、5次增持评级、4次推荐评级、3次跑赢行业评级、3次强烈推荐评级、2次优于大市评级。 【19:28 南京证券(601990)2026年半年报点评：自营与经纪表现向好 Q2盈利节奏加快】 9月2日给予南京证券(601990)推荐评级。 投资建议：公司定增落地后资本实力增强，持续关注资本运用效率提升对ROE的提振。结合财报，该机构预计南京证券2026/2027/2028 年EPS 为0.33/0.35/0.38元人民币（ 2026/2027/2028 年前值为0.27/0.29/0.31 元）， BPS 分别为5.43/5.61/5.82 元人民币，当前股价对应PB 分别为1.27/1.22/1.18 倍，加权平均ROE 分别为6.25%/6.37%/6.61%。参考可比公司估值，公司定增后财务杠杆有所下降，新增资本向业务规模和利润增长的转化仍需时间，同时，公司投行、资管等业务收入体量较小，收入结构相对集中，综合经营能力及盈利稳定性较 可比公司仍有一定差距。结合当前市场景气度及板块估值中枢变化，该机构将南京证券2026 年PB 估值预期下调至1.4 倍，目标价7.60 元，维持“推荐”评级。 风险提示：市场交易量回落；资本市场创新不及预期；实体经济复苏不及预期。 该股最近6个月获得机构1次推荐评级。 【16:32 博威合金(601137)2026年半年报点评：新材料盈利明显提升 AI材料打开成长空间】 9月2日给予博威合金(601137)推荐评级。 投资建议：高端铜合金龙头，技术优势显著，半导体、新能源车行业需求强劲，AI 算力服务器打开成长空间，盈利确定性强，该机构预计公司2026-2028 年归母净利润为8.1、8.8 和11.8 亿元，对应2026 年9 月1 日收盘价的PE 分别为24、22 和17 倍，维持“推荐”评级。 风险提示：项目进度不及预期，新增订单不及预期等。 该股最近6个月获得机构2次买入评级、1次推荐评级。 【16:32 TCL中环(002129)2026年半年报点评：光伏业务减亏 半导体打开未来成长空间】 9月2日给予TCL中环(002129)推荐评级。 投资建议:该机构预计公司2026-2028 年实现营收340.51/520.18/635.21 亿元，归母净利润为-47.60/20.63/37.37 亿元，根据2026 年9 月1 日收盘价，对应27-28 年PE 为19X/10X，公司为光伏硅片领先企业，收购一道后补齐电池组件短板，看好后续行业供需改善后公司迎来盈利修复，且半导体国产替代有望驱动公司业绩进一步改善，维持“推荐”评级。 风险提示:下游需求不及预期、市场竞争加剧、海外政策与贸易风险等。 该股最近6个月获得机构4次买入评级、2次推荐评级、2次增持评级。 【16:27 晶科能源(688223)2026年半年报点评：市场结构持续优化 储能业务放量在即】 9月2日给予晶科能源(688223)推荐评级。 投资建议： 风险提示： 该股最近6个月获得机构4次买入评级、2次跑赢行业评级、2次推荐评级、2次增持评级。 【16:27 固德威(688390)2026年半年报点评：海外布局持续完善 业绩改善显著】 9月2日给予固德威(688390)推荐评级。 投资建议：该机构预计公司2026-2028 年实现营收134.71/169.27/202.95 亿元，归母净利润为7.76/10.77/13.82 亿元，根据2026 年9 月1 日收盘价，对应PE为20X/14X/11X，公司业绩显著修复，看好在海外光储需求高增的背景下公司盈利持续提升，维持“推荐”评级。 风险提示：下游需求不及预期、市场竞争加剧、产能建设不及预期、海外政策与贸易风险等。 该股最近6个月获得机构6次买入评级、2次增持评级、1次推荐评级、1次优于大市评级。 【16:27 隆基绿能(601012)2026年半年报点评：盈利阶段性承压 BC规模化提速】 9月2日给予隆基绿能(601012)推荐评级。 投资建议：公司是光伏硅片和电池组件龙头，BC 产品优势显著，储能领域有望贡献新的业绩增量，该机构预计公司2026-2028 年营收分别为637.57、737.83、835.73 亿元；归母净利润分别为-53.10、17.19、53.22 亿元；2026-2028 年EPS分别为-0.70、0.23、0.70 元，以8 月31 日收盘价为基准，对应2027-2028 年PE 为53X、17X，维持“推荐”评级。 风险提示：下游需求不及预期，市场竞争加剧、行业供需失衡等。 该股最近6个月获得机构9次买入评级、3次推荐评级、1次增持评级。 【16:27 晶澳科技(002459)2026年半年报点评：海外产能稳步推进 光储融合打造一站式解决方案】 9月2日给予晶澳科技(002459)推荐评级。 投资建议： 风险提示： 该股最近6个月获得机构6次买入评级、2次增持评级、1次推荐评级。 【16:27 爱旭股份(600732)2026年半年报点评：Q2环比减亏 深耕BC打造差异化优势】 9月2日给予爱旭股份(600732)推荐评级。 投资建议： 风险提示： 该股最近6个月获得机构4次买入评级、3次跑赢行业评级、2次买入-A评级、2次"增持"评级、1次推荐评级、1次增持评级。 【16:27 老凤祥(600612)2026年半年报点评：业绩短期承压 静待后续改善】 9月2日给予老凤祥(600612)推荐评级。 投资建议：公司作为黄金珠宝行业百年龙头，2026H1 在行业深度调整、金价高位波动及税收新政影响下收入阶段性承压，但毛利率显著提升、渠道结构持续优化，数字化与品牌升级双轮驱动下经营质量稳步改善，金价企稳后业绩有望逐步修复。该机构预计2026-2028 年公司营业收入分别为371.12/388.94/415.33 亿元，同比-29.7%/+4.8%/+6.8%，归母净利润分别为13.50/14.45/15.58 亿元，同比-23.1%/+7.1%/+7.8%，当前股价对应PE 分别为13/12/11 倍，维持“推荐”评级。 风险提示：宏观经济波动与消费复苏不及预期；金价与汇率大幅波动风险；黄金税收政策变化风险；存货管理风险。 该股最近6个月获得机构11次买入评级、3次跑赢行业评级、2次强推评级、2次优于大市评级、1次增持评级、1次谨慎增持评级、1次推荐评级。 【16:22 阳光电源(300274)：Q2单季盈利环比修复 AIDC新业务扎实推进】 9月2日给予阳光电源(300274)推荐评级。 投资建议：公司盈利韧性优良，布局AIDC打造新的增长曲线。公司储能系统市场地位全球领先，品牌竞争力强，行业积淀深厚，虽然业绩短期受到光伏需求压制，但经营韧性优良。考虑到光伏业务承压拖累全年利润，该机构下调公司2026年归母净利润预测至125.03亿元；同时，该机构看好公司AIDC产品2027-2028年放量，略上调2027/2028年归母净利润预测至178.08/217.62亿元（2026-2028预测前值分别为146.95/173.71/210.84亿元），对应9月1日收盘价PE分别为14.8/10.4/8.5倍。该机构认为，公司光储竞争实力出色，AIDC电源和配储有望形成新的增长点，未来盈利韧性优良，维持“推荐”评级。 风险提示：（1）储能市场需求增长不及预期的风险。中国、美国、欧洲是全球大储主要市场。如果并网排队和产业链限制等因素导致装机不及预期，或补贴政策发生变化，可能导致储能市场增长不及预期，影响公司储能系统相关业绩。（2）海外贸易政策相关风险。海外市场对我国新能源相关贸易政策存在不确定性，可能影响部分区域市场需求，进而影响全球光储市场总需求和竞争格局。（3）全球市场竞争加剧的风险。若后续光伏逆变器、储能赛道市场竞争加剧，出现价格战等情形，公司市场开拓和盈利等可能受到一定影响。 该股最近6个月获得机构25次买入评级、5次推荐评级、4次增持评级、1次优于大市评级、1次强推评级。 【16:17 百普赛斯(301080)2026半年报业绩点评：业绩高速增长 AIDD需求打开长期空间】 9月2日给予百普赛斯(301080)推荐评级。 投资建议：公司作为国产重组蛋白原料和生物试剂龙头，国内外双轮驱动，受益于行业需求的明显复苏，核心业务维持较高增速，AIDD 需求打卡长期成长空间。该机构预计公司2026-2028 年归母净利润为2.24/3.24/4.35 亿元， 同比增长35.4%、44.7%、34.2%，当前股价对应2026-2028 年PE 为57/40/29倍，维持“推荐” 评级。 风险提示：新产品研发不及预期的风险；下游需求波动的风险；行业竞争加剧的风险；关税等外贸风险。 该股最近6个月获得机构7次买入评级、2次推荐评级、1次优于大市评级、1次增持评级、1次买入-A的投评级。 【16:17 美格智能(002881)半年度业绩报告点评报告：AI转型成效显著 高算力模组构筑核心壁垒】 9月2日给予美格智能(002881)推荐评级。 投资建议：公司深耕智能模组技术方向，持续保持在智能模组\高算力模组领域的技术领先性， 迭代推出AI 模组，研发AI 推理引擎和工具链软件，驱动端侧计算和物理AI 应用加速发展，使得公司的差异化竞争能力进一步巩固。 风险提示：无线通信模组及解决方案领域的市场开拓和市场竞争风险；汇率波动的风险等。 该股最近6个月获得机构8次买入评级、3次增持评级、1次持有评级、1次买入-B评级、1次推荐评级。 【15:52 纳微科技(688690)2026半年报业绩点评：核心业务快速放量 持续提质增效】 9月2日给予纳微科技(688690)推荐评级。 投资建议：底层技术驱动公司逐渐发展成“ 填料+耗材+仪器” 一体化的国产领先色谱填料供应商，受益于创新药研发和生产的高景气，随着国产替代持续进行，高质量客户项目管线顺利推进，公司的产品销售收入有望维持较高增速。 风险提示：新产品研发进度不及预期的风险；国产替代进程不及预期的风险；下游客户管线进展不及预期的风险；行业竞争加剧的风险。 该股最近6个月获得机构2次推荐评级、1次买入评级。 【15:52 伊戈尔(002922)2026年中报点评：汇兑影响利润 数据中心业务加速】 9月2日给予伊戈尔(002922)推荐评级。 投资建议：该机构预计公司2026/2027/2028 年营收66.1 亿元/82.6 亿元/99.2亿元，归母净利3.2 亿元/5.3 亿元/7.2 亿元，EPS 为0.75 元/1.3 元/1.7 元，对应PE 为33 倍/20 倍/15 倍，维持“推荐”评级。 风险提示：行业需求不及预期风险、行业竞争加剧风险、贸易政策恶化风险。 该股最近6个月获得机构7次买入评级、2次跑赢行业评级、2次强烈推荐评级、2次推荐评级。 【15:52 歌力思(603808)：提质增效成效显著 盈利能力持续提升】 9月2日给予歌力思(603808)推荐评级。 投资建议：公司国际品牌增速显著，渠道结构调整优化，降本增效成果持续显现，主营业务盈利能力强劲。海外业务虽因批发客户流失导致减亏进程不及预期，但国内业务的强劲增长有效对冲了部分影响。维持公司2026/27/28 归母净利润预测1.99/2.49/2.88 亿元，EPS 分别为0.55/0.68/0.79 元，对应PE 估值分别为16/13/11 倍， 维持“推荐”评级。 风险提示：消费需求恢复不及预期的风险；海外业务调整不及预期的风险；市场竞争加剧的风险。 该股最近6个月获得机构6次买入评级、3次增持评级、2次推荐评级、1次中性评级、1次跑赢行业评级、1次强烈推荐评级。 【15:52 光环新网(300383)2026上半年业绩点评报告：算力底座夯实扩容 AIDC赋能主业超预期】 9月2日给予光环新网(300383)推荐评级。 投资建议： 该机构预测公司2026-2028 年将实现归母净利润分别为1.06/1.42/2.18 亿元，对应PE 分别为206.90/154.98/100.79 倍，公司IDC 业务稳步拓展，叠加AI 推动云计算业务发展，考虑公司算力发展给予一定估值溢价，中长期业绩有望边际改善，维持“推荐”评级。 风险提示：机柜上架率不达预期的风险；云计算推进不及预期的风险；IDC 市场竞争加剧的风险等。 该股最近6个月获得机构3次买入评级、2次增持评级、1次推荐评级。 【15:52 科伦药业(002422)2026年半年报业绩点评：业绩仍略承压 创新产品增厚收入】 9月2日给予科伦药业(002422)推荐评级。 投资建议：输液以及原料药中间体业务触底，科伦博泰管线持续推进，创新产品销售加速，该机构预计公司2026-2028 年归母净利润20. 13/22. 80/28. 11 亿元,同比增长18. 26%/13. 31%/23. 25%，当前股价对应2026-2028 年PE 为33/29/24 倍，维持“推荐”评级。 风险提示：市场竞争的风险，市场推广不及预期的风险，新品研发不及预期的风险。 该股最近6个月获得机构9次买入评级、2次跑赢行业评级、2次推荐评级。 【15:52 神州泰岳(300002)2026半年报业绩点评：AI&云推动收入增长 关注新游上线进度】 9月2日给予神州泰岳(300002)推荐评级。 投资建议：公司AI 应用与云服务业务增速显著，由于前期市场策略导致毛利率旅游下降。后续毛利率相对较高的游戏业务新产品周期开启后，有望进一步推动公司收入端增长和利润端修复。据此，该机构预计公司2026-2028 年归母净利润分别为9.57/11.72/13.68 亿元，对应PE 为17x/14x/12x，维持“推荐”评级。 风险提示：行业监管政策不确定的风险、新游流水不及预期的风险，市场 竞争加剧的风险，ICT 行业环境和运营管理领域竞争格局变化的风险等。 该股最近6个月获得机构7次买入评级、1次推荐评级。 中财网
 |