[年报]博时平衡 : 博时平衡配置混合型证券投资基金2019年年度报告
原标题:博时平衡 : 博时平衡配置混合型证券投资基金2019年年度报告 博时平衡配置混合型证券投资基金 2019年年度报告 2019年 12月 31日 基金管理人：博时基金管理有限公司 基金托管人：中国工商银行股份有限公司 报告送出日期：二〇二〇年三月二十七日 博时平衡配置混合型证券投资基金 2019年年度报告 §1重要提示及目录 1.1重要提示 基金管理人的董事会、董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并 对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带的法律责任。本年度报告已经三分之二以上独 立董事签字同意，并由董事长签发。 基金托管人中国工商银行股份有限公司根据本基金合同规定，于 2020年 3月 25日复核了本报 告中的财务指标、净值表现、利润分配情况、财务会计报告、投资组合报告等内容，保证复核内容 不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。 基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，但不保证基金一定盈利。 基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险，投资者在作出投资决策前应仔细阅读本基 金的招募说明书及其更新。 本报告期自 2019年 1月 1日起至 12月 31日止。 1 博时平衡配置混合型证券投资基金 2019年年度报告 1.2目录 §1重要提示及目录 ........................................................................................................................................1 1.1重要提示 ..........................................................................................................................................1 1.2目录 ...................................................................................................................................................2 §2基金简介 ....................................................................................................................................................4 2.1基金基本情况 ..................................................................................................................................4 2.2基金产品说明 ..................................................................................................................................4 2.3基金管理人和基金托管人 ...............................................................................................................4 2.4信息披露方式 ..................................................................................................................................5 2.5其他相关资料 ..................................................................................................................................5 §3主要财务指标、基金净值表现及利润分配情况 .....................................................................................5 3.1主要会计数据和财务指标 ...............................................................................................................5 3.2基金净值表现 ..................................................................................................................................5 3.3过去三年基金的利润分配情况 .......................................................................................................7 §4管理人报告 ................................................................................................................................................7 4.1基金管理人及基金经理情况 ...........................................................................................................7 4.2管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明 .................................................................13 4.3管理人对报告期内公平交易情况的专项说明 .............................................................................13 4.4管理人对报告期内基金的投资策略和业绩表现的说明 .............................................................13 4.5管理人对宏观经济、证券市场及行业走势的简要展望 .............................................................14 4.6管理人内部有关本基金的监察稽核工作情况 .............................................................................14 4.7管理人对报告期内基金估值程序等事项的说明 .........................................................................15 4.8管理人对报告期内基金利润分配情况的说明 .............................................................................15 4.9报告期内管理人对本基金持有人数或基金资产净值预警情形的说明 .....................................15 §5托管人报告 ..............................................................................................................................................16 5.1报告期内本基金托管人遵规守信情况声明 .................................................................................16 5.2托管人对报告期内本基金投资运作遵规守信、净值计算、利润分配等情况的说明 .............16 5.3托管人对本年度报告中财务信息等内容的真实、准确和完整发表意见 .................................16 §6审计报告 ..................................................................................................................................................16 6.1审计意见 ........................................................................................................................................16 6.2形成审计意见的基础 .....................................................................................................................17 6.3管理层和治理层对财务报表的责任 .............................................................................................17 6.4注册会计师对财务报表审计的责任 .............................................................................................17 §7年度财务报表 ..........................................................................................................................................18 7.1资产负债表 ....................................................................................................................................18 7.2利润表 ............................................................................................................................................20 7.3所有者权益（基金净值）变动表 .................................................................................................21 7.4报表附注 ........................................................................................................................................22 §8投资组合报告 ..........................................................................................................................................45 8.1期末基金资产组合情况 .................................................................................................................45 8.2期末按行业分类的股票投资组合 .................................................................................................45 8.3期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的所有股票投资明细 .....................................46 8.4报告期内股票投资组合的重大变动 .............................................................................................48 8.5期末按债券品种分类的债券投资组合 .........................................................................................51 2 博时平衡配置混合型证券投资基金 2019年年度报告 8.6期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名债券投资明细 .................................52 8.7期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的所有资产支持证券投资明细 .....................52 8.8报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名贵金属投资明细 .....................52 8.9期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名权证投资明细 .................................52 8.10报告期末本基金投资的股指期货交易情况说明 .......................................................................52 8.11报告期末本基金投资的国债期货交易情况说明 ........................................................................52 8.12投资组合报告附注 .......................................................................................................................52 §9基金份额持有人信息 ...............................................................................................................................53 9.1期末基金份额持有人户数及持有人结构 .....................................................................................53 9.2期末基金管理人的从业人员持有本基金的情况 .........................................................................54 9.3期末基金管理人的从业人员持有本开放式基金份额总量区间的情况 ......................................54 §10开放式基金份额变动 .............................................................................................................................54 §11重大事件揭示 ........................................................................................................................................54 11.1基金份额持有人大会决议 ...........................................................................................................54 11.2基金管理人、基金托管人的专门基金托管部门的重大人事变动 ...........................................54 11.3涉及基金管理人、基金财产、基金托管业务的诉讼 ...............................................................54 11.4基金投资策略的改变 ...................................................................................................................55 11.5为基金进行审计的会计师事务所情况 .......................................................................................55 11.6管理人、托管人及其高级管理人员受稽查或处罚等情况 .......................................................55 11.7基金租用证券公司交易单元的有关情况 ...................................................................................55 11.8其他重大事件 ...............................................................................................................................57 §12影响投资者决策的其他重要信息 .........................................................................................................59 12.1报告期内单一投资者持有基金份额比例达到或超过 20%的情况 ...........................................59 12.2影响投资者决策的其他重要信息 ...............................................................................................59 §13备查文件目录 ........................................................................................................................................59 13.1备查文件目录 ...............................................................................................................................60 13.2存放地点 ......................................................................................................................................60 13.3查阅方式 ......................................................................................................................................60 3 博时平衡配置混合型证券投资基金 2019年年度报告 §2基金简介 2.1基金基本情况 基金名称博时平衡配置混合型证券投资基金 基金简称博时平衡配置混合 基金主代码 050007 交易代码 050007 基金运作方式契约型开放式 基金合同生效日 2006年 5月 31日 基金管理人博时基金管理有限公司 基金托管人中国工商银行股份有限公司 报告期末基金份额总额 469,894,864.58份 基金合同存续期不定期 2.2基金产品说明 投资目标 本基金力争在股票、固定收益证券和现金等大类资产的适度平衡配置与稳 健投资下，获取长期持续稳定的合理回报。 投资策略 本基金遵循经济周期性波动规律，通过定性与定量分析，动态把握不同资 产类在不同时期的投资价值、投资时机以及其风险收益特征的相对变化， 追求股票、固定收益证券和现金等大类资产的适度平衡配置。在严格控制 投资风险的前提下，追求基金资产的长期持续稳定增长。 业绩比较基准 45%×富时中国 A600指数＋50%×中国债券总指数+5%×同业存款利息率。 风险收益特征 本基金的预期风险低于股票基金，预期收益高于债券基金。本基金属于证 券投资基金中的中等风险、中等收益品种。 2.3基金管理人和基金托管人 项目基金管理人基金托管人 名称博时基金管理有限公司中国工商银行股份有限公司 信息披露负 责人 姓名孙麒清郭明 联系电话 0755-83169999 010-66105799 电子邮箱 service@bosera.com custody@icbc.com.cn 客户服务电话 95105568 95588 传真 0755-83195140 010-66105798 注册地址 深圳市福田区莲花街道福新社区 益田路 5999号基金大厦 21层 北京市西城区复兴门内大街 55号 办公地址 广东省深圳市福田区益田路 5999号基金大厦 21层 北京市西城区复兴门内大街 55号 邮政编码 518040 100140 法定代表人张光华陈四清 4 博时平衡配置混合型证券投资基金 2019年年度报告 2.4信息披露方式 本基金选定的信息披露报纸名称中国证券报 登载基金年度报告正文的管理人互联网网址 http://www.bosera.com 基金年度报告备置地点基金管理人、基金托管人处 2.5其他相关资料 项目名称办公地址 会计师事务所 普华永道中天会计师事务所(特殊 普通合伙) 上海市黄浦区湖滨路 202号领展 企业广场 2座普华永道中心 11楼 注册登记机构博时基金管理有限公司 北京市建国门内大街 18号恒基 中心 1座 23层 §3主要财务指标、基金净值表现及利润分配情况 3.1主要会计数据和财务指标 金额单位：人民币元 3.1.1期间数据和指标 2019年 2018年 2017年 本期已实现收益 111,655,263.14 -85,808,010.03 93,614,783.73 本期利润 152,663,360.88 -113,700,002.24 85,645,639.10 加权平均基金份额本期利润 0.3002 -0.2077 0.1357 本期加权平均净值利润率 31.08% -22.37% 14.52% 本期基金份额净值增长率 37.17% -20.81% 15.45% 3.1.2期末数据和指标 2019年末 2018年末 2017年末 期末可供分配利润 45,072,061.28 -107,285,048.63 5,431,204.25 期末可供分配基金份额利润 0.0959 -0.2006 0.0093 期末基金资产净值 514,966,925.86 427,444,818.02 589,708,039.96 期末基金份额净值 1.096 0.799 1.009 3.1.3累计期末指标 2019年末 2018年末 2017年末 基金份额累计净值增长率 218.00% 131.83% 192.76% 注：本期已实现收益指基金本期利息收入、投资收益、其他收入（不含公允价值变动收益）扣 除相关费用后的余额，本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变动收益。 期末可供分配利润是指期末资产负债表中未分配利润与未分配利润中已实现部分的孰低数。 上述基金业绩指标不包括持有人认购或交易基金的各项费用，计入费用后实际收益水平要低于 所列数字。 5 博时平衡配置混合型证券投资基金 2019年年度报告 3.2基金净值表现 3.2.1基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较 阶段 份额净值增 长率 ① 份额净值增 长率标准差 ② 业绩比较基 准收益率 ③ 业绩比较基 准收益率标 准差 ④ ①－③②－④ 过去三个月 7.14% 0.58% 3.95% 0.33% 3.19% 0.25% 过去六个月 16.35% 0.66% 4.51% 0.38% 11.84% 0.28% 过去一年 37.17% 0.84% 17.47% 0.55% 19.70% 0.29% 过去三年 25.40% 0.86% 14.59% 0.50% 10.81% 0.36% 过去五年 10.74% 1.11% 19.36% 0.69% -8.62% 0.42% 自基金合同生 效起至今 218.00% 1.03% 130.46% 0.78% 87.54% 0.25% 注：本基金的业绩比较基准为：45%×富时中国 A600指数＋50%×中国债券总指数+5%×同业存 款利息率。由于基金资产配置比例处于动态变化的过程中，需要通过再平衡来使资产的配置比例符 合基金合同要求，基准指数每日按照 45%、50%和 5%的比例采取再平衡，再用每日连乘的计算方 式得到基准指数的时间序列。 3.2.2自基金合同生效以来基金份额累计净值增长率变动及其与同期业绩比较基准收益率变动 的比较 博时平衡配置混合型证券投资基金 自基金合同生效以来份额累计净值增长率与业绩比较基准收益率的历史走势对比图 (2006年 5月 31日至 2019年 12月 31日) 6 博时平衡配置混合型证券投资基金 2019年年度报告 3.2.3过去五年基金每年净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较 博时平衡配置混合型证券投资基金 过去五年基金净值增长率与业绩比较基准收益率的对比图 3.3过去三年基金的利润分配情况 无。 §4管理人报告 4.1基金管理人及基金经理情况 4.1.1基金管理人及其管理基金的经验 博时基金管理有限公司是中国内地首批成立的五家基金管理公司之一。“为国民创造财富”是博 时的使命，“做投资价值的发现者”是博时的理念。截至 2019年 12月 31日，博时基金公司共管理 199只开放式基金，并受全国社会保障基金理事会委托管理部分社保基金，以及多个企业年金、职 业年金及特定专户，管理资产总规模逾 10668亿元人民币，剔除货币基金与短期理财债券基金后， 博时基金公募资产管理总规模逾 3270亿元人民币，累计分红逾 1206亿元人民币，是目前我国资产 管理规模最大的基金公司之一。 1、基金业绩 7 博时平衡配置混合型证券投资基金 2019年年度报告 根据银河证券基金研究中心统计，截至 2019年 4季末： 博时旗下权益类基金业绩表现优异，70只产品（各类份额分开计算，不含 QDII，下同） 2019年净值增长率超过 30%，38只产品净值增长率超过 40%，10只产品净值增长率超过 60%， 4只产品净值增长率超过 80%，2只产品净值增长率超过 90%；从相对排名来看，62只产品 2019年净值增长率银河证券同类排名在前 1/2，32只产品同类排名在前 1/4，13只产品同类排名在 前 10，2只产品同类排名第 1。 其中，博时回报混合、博时医疗保健混合 2019年净值增长率均同类排名第 1，博时弘泰定期 开放混合、博时荣享回报灵活配置定期开放混合(C类)同类排名第 2，博时文体娱乐主题混合、博 时丝路主题股票(C类)、博时乐臻定期开放混合、博时荣享回报灵活配置定期开放混合(A类)、博 时弘盈定期开放混合(C类)、博时特许价值混合(A类)、博时中证银联智惠大数据 100指数(C类)、 博时量化平衡混合、博时中证淘金大数据 100指数(I类)同类排名分别为第 4、第 4、第 7、第 7、 第 7、第 8、第 8、第 10、第 10，博时睿利事件驱动灵活配置混合(LOF)、博时鑫泽灵活配置混合 (C类)、博时裕益灵活配置混合同类排名均在前 1/10，博时鑫源灵活配置混合(C类)、博时厚泽回 报灵活配置混合(C类)、博时互联网主题灵活配置混合、博时新兴消费主题混合、博时沪港深优质 企业灵活配置混合(C类)、博时鑫泽灵活配置混合(A类)、博时鑫源灵活配置混合(A类)、博时创新 驱动灵活配置混合(C类)、博时颐泰混合(A类)、博时新起点灵活配置混合(C类)、博时新兴成长混 合、博时颐泰混合(C类)、博时新起点灵活配置混合(A类)、博时厚泽回报灵活配置混合(A类)、博 时鑫瑞灵活配置混合(C类)、博时战略新兴产业混合、博时睿远事件驱动灵活配置混合(LOF)、博时 沪港深优质企业灵活配置混合(A类)、博时策略灵活配置混合等产品 2019年来净值增长率同类排名 均在前 1/4。此外，博时裕隆灵活配置混合、博时主题行业混合(LOF)、博时汇智回报灵活配置混合、 博时外延增长主题灵活配置混合、博时产业新动力灵活配置混合(A类)等产品不仅 2019年业绩表现 较好，成立以来年化回报亦可观，长期投资价值凸显。 博时固定收益类基金表现同样可圈可点，67只产品（各类份额分开计算，不含 QDII，下同） 2019年净值增长率超过 4%，19只产品净值增长率超过 6%，8只产品净值增长率超过 10%，2只 产品净值增长率超过 30%；从相对排名来看，68只产品 2019年净值增长率银河证券同类排名在前 1/2，40只产品同类排名在前 1/4，18只产品同类排名在前 1/10，6只产品同类排名前 5，1只产品 同类排名第 1。 其中，博时安康 18个月定期开放债券(LOF)2019年净值增长率同类排名第 1，博时安盈债券 (A类)、博时安盈债券(C类)、博时月月薪定期支付债券、博时转债增强债券(C类)、博时安心收益 定期开放债券(C类)同类排名分别在第 2、第 3、第 4、第 4、第 5，博时富瑞纯债债券(A类)、博时 8 博时平衡配置混合型证券投资基金 2019年年度报告 转债增强债券(A类)、博时信用债券(C类)、博时安心收益定期开放债券(A类)、博时裕顺纯债债券、 博时合惠货币(B类)、博时信用债券(A/B类)同类排名分别在第 6、第 6、第 7、第 8、第 9、第 9、 第 9，博时裕腾纯债债券、博时裕泰纯债债券、博时岁岁增利一年定期开放债券、博时裕创纯债债 券、博时裕盈纯债 3个月定期开放债券发起式、博时富祥纯债债券、博时富兴纯债 3个月定期开放 债券发起式、博时信用债纯债债券(A类)、博时信用债纯债债券(C类)同类排名均在前 1/10，博时 稳健回报债券(LOF)(C类)、博时合惠货币(A类)、博时裕安纯债债券、博时稳健回报债券 (LOF)(A类)、博时合鑫货币、博时聚瑞纯债 6个月定期开放债券发起式、博时现金宝货币(B类)、 博时现金宝货币(A类)、博时外服货币、博时富业纯债 3个月定期开放债券发起式、博时安丰 18个 月定期开放债券(A类-LOF)、博时裕盛纯债债券、博时富腾纯债债券、博时天颐债券(A类)、博时 宏观回报债券(A/B类)、博时安瑞 18个月定期开放债券(A类)、博时天颐债券(C类)、博时安泰 18个月定期开放债券(A类)、博时宏观回报债券(C类)、博时景兴纯债债券、博时裕达纯债债券等 产品同类排名均在前 1/4。 博时旗下 QDII基金继续表现突出，博时标普 500ETF、博时标普 500ETF联接（C类）、博时 标普 500ETF联接（A类）2019年净值增长率分别超过或接近 30%，同类排名分别为第 4、第 6、 第 14；博时亚洲票息收益债券（人民币）2019年净值增长率超过 10%，同类排名第 7。 商品型基金当中，博时黄金 ETF、博时黄金 ETF联接(A类)、博时黄金 ETF联接(C类)2019年 均较好地跟上了黄金上涨行情，净值增长率均超过 18%，其中博时黄金 ETF净值增长率同类排名 第 3。 2、其他大事件 2019年 12月 26日，界面新闻在京举办“2019中国优金融奖”颁奖盛典，博时基金凭借“政策响 应、行业领先、实体支持、创新赋能”等方面的综合卓越表现，荣获“年度基金公司”大奖以及 “2019中国好品牌”。 2019年 12月 21日，和讯网“第十七届财经风云榜金融峰会”在上海举办，博时基金荣获“年度 卓越影响力基金公司”，博时基金葛晨获“年度卓越公募基金经理”。 2019年 12月 20日，华夏时报“华夏机构投资者年会暨第十三届金蝉奖颁奖典礼”在北京举办。 博时基金荣获“年度投研领先公募基金公司”。 2019年 12月 12日，投资者网“2019中国投资年度排名颁奖典礼”在上海隆重举行。博时基金 荣获“年度值得信任卓越基金公司”。 2019年 12月 10日，投资时报“见未来”——2019第二届资本市场高峰论坛暨金禧奖年度颁奖 盛典在京举办，博时基金荣获投资时报颁发的 2019年度金禧奖“2019最佳公募基金公司奖”。 9 博时平衡配置混合型证券投资基金 2019年年度报告 2019年 12月 5日，金融界“大变局.大视野.大未来” ——第四届智能金融国际论坛暨 2019金融 界“领航中国”年度盛典在北京举行，博时基金斩获四项大奖，博时基金荣获“杰出年度基金公司奖” ，凭借在金融科技方面的杰出贡献，获得“杰出年度智能金融品牌奖”，博时基金总经理江向阳荣获 “杰出年度基金领袖奖”，博时基金王俊荣获“杰出年度基金经理奖”。 2019年 12月 5日，21世纪财经“金帆奖”颁奖典礼在广州举行，博时基金凭借在业内所取得的 突出成就与贡献，获得“2019年度基金管理公司金帆奖”。 2019年 11月 29日，《经济观察报》在北京举办了 “卓越金融企业”颁奖典礼，博时基金荣获 “年度卓越综合实力基金公司”奖项。 2019年 11月 29日，北京商报“寻路未来金融”——2019年度北京金融论坛在京举办，博时基 金凭借优秀的投研能力及全面的产品布局，荣获“北京金融业十大金融品牌——产品创新奖”。 2019年 11月 28日，新浪财经 2019新浪金麒麟论坛.ESG峰会在北京举办，会上公布了 2019中国企业 ESG“金责奖”评选名单，意在嘉奖那些对中国 ESG事业做出卓越贡献的企业和机构， 博时基金荣获 2019中国企业 ESG金责奖——“责任投资最佳基金公司奖”。 2019年 11月 22日，2019年度中国金融发展论坛暨金鼎奖颁奖典礼在北京举行，在资产管理 领域甄选出了一批优质的标杆企业。群雄逐鹿百舸争流，博时基金跻身新资管时代的佼佼者，成功 斩获“普惠金融奖”和“最佳海外固收产品奖”两项荣誉。 2019年 11月 15日，中国经济网“2019中国金融服务于创新论坛”在北京举办，博时基金荣获 “金融服务 100强”及“金融创新 100强”称号。 2019年 11月 15日，2019年度第一财经金融价值榜（CFV）颁奖典礼在上海举行，博时基金 凭借优秀的资产管理能力摘得“年度金融机构”奖项。 2019年 11月 9日，人民日报社《国际金融报》和河南省商丘市人民政府共同主办的 “第三届 资本市场扶贫高峰论坛”在商丘市举办，博时基金荣获“年度扶贫企业奖”。 2019年 10月，由中国网主办的 2019年度第二届“中国网之优秀金融扶贫先锋榜”评选活动圆满 结束，经过多轮线上投票和业内专家、学者的专业评审，博时基金荣获 “精准扶贫先锋机构”奖。 2019年 9月 27日，《证券时报》主办的 “2019中国 AI金融探路者峰会暨第三届中国金融科技 先锋榜”颁奖典礼在深圳举行，博时基金凭借“新一代投资决策支持平台”项目，获登“中国公募基金 智能投研先锋榜”。 2019年 8月 17日，第二届济安五星基金“群星汇”暨颁奖典礼在京举行，博时基金斩获基金公 司综合奖“群星奖”、“众星奖”、“五星奖”，基金产品单项奖“货币型基金管理奖”、“QDII基金管理 奖”以及 2项“五星基金明星奖”等 7项大奖，彰显出老牌基金公司强大的实力底蕴。 10 博时平衡配置混合型证券投资基金 2019年年度报告 2019年 7月 5日，2019金牛基金高峰论坛暨第十六届中国基金金牛奖颁奖典礼在北京进行， 博时基金研究部总经理王俊和固定收益总部专户组投资总监张李陵分别获得“人气金牛”奖项，两位 各自管理的绩优产品博时主题行业混合(LOF)（160505）和博时信用债纯债债券（050027）分别荣 获“五年期开放式混合型持续优胜金牛基金”奖和“三年期开放式债券型持续优胜金牛基金”奖。 2019年 6月 20日，由中国基金报独家主办的第六届中国基金业“英华奖”评选隆重揭晓，博时 基金在此次英华奖中揽获 6项最佳基金经理大奖。其中，博时基金蔡滨拿下“三年期股票投资最佳 基金经理”；陈凯杨荣膺“五年期纯债投资最佳基金经理”；何凯则一举揽获“三年期海外固收投资最 佳基金经理”和“五年期海外固收投资最佳基金经理”两项桂冠；过钧则再度获得“三年期二级债投资 最佳基金经理”和“五年期二级债投资最佳基金经理”称号。 2019年 4月 25日，由上海证券报主办的第十六届“金基金”奖的评选结果如期揭晓，博时基金 在评选中一举夺得最具份量的公司奖项“2018年度金基金.TOP公司”奖，博时主题行业（160505） 继去年获得“三年期金基金分红”奖，后拿下“2018年度金基金.十年期偏股混合型基金”奖，同时， 博时裕瑞纯债债券（001578）获得“2018年度金基金.一年期债券基金”奖。 2019年 4月 14日，第十六届中国基金业金牛奖评选结果揭晓，博时基金旗下绩优产品博时主 题行业混合(LOF)（160505）荣获“五年期开放式混合型持续优胜金牛基金”奖；博时信用债纯债债 券（050027）荣获“三年期开放式债券型持续优胜金牛基金”奖。 2019年 3月 21日，由证券时报主办的第六届中国机构投资者峰会暨财富管理国际论坛在北京 隆重举行，同时第十四届中国基金业明星基金奖和中国公募基金首届英华奖也随之揭晓。博时基金 凭借出色的资产管理能力和优秀的业绩表现，一举摘得 “2018年度十大明星基金公司”称号。在英 华奖的评选中，博时基金在获评“2018年度最佳电商业务发展基金公司”奖的同时，还凭借博时基金 20周年品牌传播项目拿下了“2018年度最佳营销策划案例（最佳综合）”奖。此外，博时慈善基金 会公益助学项目获得了“2018年度最佳社会公益实践案例”。在产品奖方面，助力央企结构转型和改 革的博时央企结构调整 ETF获评英华奖“2018年度最佳创新基金产品”；博时裕瑞纯债债券获得 “2018年度普通债券型明星基金”奖；博时宏观回报债券则凭借同类可比基金第一的佳绩喜获 “2018年度积极债券型明星基金”奖；博时亚洲票息收益债券(QDII)、博时双月薪定期支付债券双双 以过去五年稳居同类前列的好成绩分别拿下“五年持续回报 QDII明星基金”、“五年持续回报普通债 券型明星基金”称号；博时裕恒纯债债券则摘得“三年期持续回报普通债券型明星基金”奖。 2019年 2月 25日，博时国际在“投资洞见与委托”（Insights&Mandate）举办的第二届专业投资 奖评选活动中荣获“2019年度最佳机构法人投资经理”，并凭借博时国际于 2018年 5月 10日共同成 立的“博时－东方红大中华债券基金”获“最佳创新产品”大奖。 11 博时平衡配置混合型证券投资基金 2019年年度报告 2019年 1月 23日，由深圳市福田区金融发展事务署首届举办的 “香蜜湖金融科技创新奖”颁奖 典礼在深圳福田隆重举行，《博时基金基于大数据技术升级量化投资技术》项目荣获优秀项目奖， 博时基金采用金融科技为业务赋能的创新发展成果获得行业和地方政府高度认可。 2019年 1月 11日，中央国债登记结算有限责任公司（以下简称“中债登”）公布了《 2018年度 中债优秀成员评选结果》。凭借在债券市场上的深厚积淀和优异的投研业绩，博时基金获评年度 “优秀资产管理人”称号，全行业获此殊荣的基金公司仅有 10家。 4.1.2基金经理（或基金经理小组）及基金经理助理的简介 姓名职务 任本基金的基金经理 （助理）期限 证券从业 年限 说明 任职日期离任日期 刘思甸基金经理 2016-04-20 -9.6 刘思甸先生，博士。2010年 从北京大学博士研究生毕业后 加入博时基金管理有限公司。 历任研究员、宏观研究员、高 级宏观分析师、高级宏观分析 师兼投资经理助理、资深宏观 分析师兼投资经理助理、投资 经理。现任博时平衡配置混合 型证券投资基金(2016年 4月 20日—至今)、博时抗通胀增 强回报证券投资基金(2016年 12月 19日—至今)的基金经 理。 张李陵基金经理 2016-07-06 -7.6 张李陵先生，硕士。2006年 起先后在招商银行、融通基金 工作。2014年加入博时基金 管理有限公司。历任投资经理、 投资经理兼基金经理助理、博 时招财一号大数据保本混合型 证券投资基金(2016年 8月 1日-2017年 6月 27日)、博 时泰安债券型证券投资基金 (2016年 12月 27日-2018年 3月 8日)、博时泰和债券型 证券投资基金(2016年 7月 13日-2018年 3月 9日)、博 时富鑫纯债债券型证券投资基 金(2017年 2月 10日-2018年 7月 16日)的基金经理。现任 博时稳定价值债券投资基金 12 博时平衡配置混合型证券投资基金 2019年年度报告 (2015年 5月 22日-至今)、博 时平衡配置混合型证券投资基 金(2015年 7月 16日-至今)、 博时信用债纯债债券型证券投 资基金(2015年 7月 16日— 至今)、博时天颐债券型证券 投资基金(2016年 8月 1日-至 今)的基金经理。 注：上述任职日期、离任日期根据本基金管理人对外披露的任免日期填写。证券从业的含义遵 从行业协会《证券业从业人员资格管理办法》的相关规定。管理人于 2020年 2月 26日发布公告称， 聘任王申先生担任本基金基金经理,张李陵先生不再担任本基金基金经理。 4.2管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明 在本报告期内，本基金管理人严格遵循了《中华人民共和国证券投资基金法》及其各项实施细 则、本基金基金合同和其他相关法律法规的规定，并本着诚实信用、勤勉尽责、取信于市场、取信 于社会的原则管理和运用基金资产，为基金持有人谋求最大利益。本报告期内，基金投资管理符合 有关法规和基金合同的规定，没有损害基金持有人利益的行为。 4.3管理人对报告期内公平交易情况的专项说明 4.3.1公平交易制度和控制方法 报告期内，根据《证券投资基金管理公司公平交易制度指导意见》的相关要求，公司进一步完 善了《公平交易管理制度》，通过系统及人工相结合的方式，分别对一级市场及二级市场的权益类 及固定收益类投资的公平交易原则、流程，按照境内及境外业务进行了详细规范，同时也通过强化 事后分析评估监督机制来确保公司公平对待管理的不同投资组合。 4.3.2公平交易制度的执行情况 报告期内，本基金管理人严格执行了《证券投资基金管理公司公平交易制度指导意见》和公司 制定的公平交易相关制度。 4.3.3异常交易行为的专项说明 本报告期内，公司旗下所有投资组合参与的交易所公开竞价交易中，同日反向交易成交较少的 单边交易量超过该证券当日成交量的 5%的交易共 144次，均为指数量化投资组合因投资策略需要 和其他组合发生的反向交易。本报告期内，未发现本基金有可能导致不公平交易和利益输送的异常 交易。 13 博时平衡配置混合型证券投资基金 2019年年度报告 4.4管理人对报告期内基金的投资策略和业绩表现的说明 4.4.1报告期内基金投资策略和运作分析 在 2019年，本基金在权益仓位管理、行业配置和个股选择的体系上均实现了改进。到 2019年 年底，以市场估值在预计区间中的位置为锚的决策机制已经定型，行业配置体系基本实现偏离度的 量化控制，在应用既有行业配置观点时的障碍明显减少，个股选择进一步优化，帮助更加平衡操作 的频繁程度与个股对行业的代表性问题。 2019年全年股票仓位维持中等偏上，变化整体不大；债券尤其是利率债部分有增有减，在 4月和 10月分别达到利率债仓位的高点和低点。行业配置较大的偏离，一是 7月初至 10月超配电 子通信，二是下半年的超配房地产至年底，并在 10月之后进一步超配地产竣工产业链，三是医药 在 11月之后的低配。主题类的投资相对较少，主要是年初参与了一段稀土行情。债券方面的配置 则主动利用转债作为权益类仓位的调节机制，其余结构变化较少。 4.4.2报告期内基金的业绩表现 截至 2019年 12月 31日，本基金基金份额净值为 1.096元，份额累计净值为 2.553元。报告期 内，本基金基金份额净值增长率为 37.17%，同期业绩基准增长率 17.47%。 4.5管理人对宏观经济、证券市场及行业走势的简要展望 国内宏观经济走势及政策应对、中美经贸摩擦仍是市场主要驱动因素。尽管有疫情的问题在， 预计国内宏观经济及政策应对对市场预期的冲击会处于不高于 2019年的水平；中美经贸等领域的 摩擦短期难以结束，对市场会持续形成扰动。考虑到年初权益和固收市场的估值位置，预计全年 A股估值中枢会略低于年初水平，利率中枢会与年初水平持平或略高。 A股的结构上，除非相关行业相对估值出现大幅变化，预计会维持食品饮料、农林牧渔、交通 运输等行业的低配，维持房地产及其竣工产业链的超配，以及维持 5G、新能源车、传媒行业的标 配水平。个股的集中度预计会较 2019年小幅上升，换手预计会有一定的下降。债券预计会维持利 率债的低配，可转债会继续作为权益类仓位的调节机制之一。 4.6管理人内部有关本基金的监察稽核工作情况 报告期内，本基金管理人的经营运作严格遵守国家有关法律法规和行业监管规则，在完善内部 控制制度和流程手册的同时，推动内控体系和制度措施的落实；强化对基金投资运作和公司经营管 理的合规性监察，通过实时监控、定期检查、专项检查等方式，及时发现情况，提出改进建议并跟 14 博时平衡配置混合型证券投资基金 2019年年度报告 踪改进落实情况。公司监察法律部对公司遵守各项法规和管理制度及旗下各基金履行合同义务的情 况进行核查，发现违规隐患及时与有关业务人员沟通并向管理层报告，定期向公司董事、总经理和 监管部门出具监察稽核报告。 2019年，我公司根据法律、法规的规定，制定了《基金中基金投资管理办法》、《科创板投 资管理制度》、《反洗钱政策手册》等制度文件。修订了《博时基金管理有限公司章程》、《法定 信息披露制度及流程》等制度文件，以制度形式明确了投资管理相关的内部流程及内部要求。不断 建设及完善“新一代投资决策支持系统”、“博时客户关系管理系统”等管理平台，加强了公司的市场 体系、投研体系和后台运作的风险监控工作。在新基金发行和老基金持续营销的过程中，严格规范 基金销售业务，按照《证券投资基金销售管理办法》的规定审查宣传推介材料，选择有代销资格的 代销机构销售基金，并努力做好投资者教育工作。 4.7管理人对报告期内基金估值程序等事项的说明 本基金管理人为确保基金估值工作符合相关法律法规和基金合同的规定，确保基金资产估值的 公平、合理，有效维护投资人的利益，设立了博时基金管理有限公司估值委员会（以下简称“估值 委员会”），制定了估值政策和估值程序。估值委员会成员由主管运营的副总经理、督察长、投资 总监、研究部负责人、风险管理部负责人、运作部负责人等成员组成，基金经理原则上不参与估值 委员会的工作，其估值建议经估值委员会成员评估后审慎采用。估值委员会成员均具有 5年以上专 业工作经历，具备良好的专业经验和专业胜任能力，具有绝对的独立性。估值委员会的职责主要包 括有：保证基金估值的公平、合理；制订健全、有效的估值政策和程序；确保对投资品种进行估值 时估值政策和程序的一贯性；定期对估值政策和程序进行评价等。 参与估值流程的各方还包括本基金托管银行和会计师事务所。托管人根据法律法规要求对基金 估值及净值计算履行复核责任，当存有异议时，托管银行有责任要求基金管理公司作出合理解释， 通过积极商讨达成一致意见。会计师事务所对估值委员会采用的相关估值模型、假设及参数的适当 性发表审核意见并出具报告。上述参与估值流程各方之间不存在任何重大利益冲突。 本基金管理人已与中债金融估值中心有限公司签署服务协议，由其按约定提供在银行间同业市 场交易的债券品种的估值数据。 4.8管理人对报告期内基金利润分配情况的说明 本基金收益分配原则：在符合有关基金分红条件的前提下，本基金收益每年至少分配一次最多 为四次，年度收益分配比例不低于基金可分配收益的 60%，《基金合同》当年生效不满 3个月，收 15 博时平衡配置混合型证券投资基金 2019年年度报告 益可不分配；基金投资当期出现净亏损，则不进行收益分配；基金当年收益应先弥补上一年度亏损 后，才可进行当年收益分配。 根据相关法律法规和基金合同的要求以及本基金的实际运作情况，本报告期内本基金未进行收 益分配。 4.9报告期内管理人对本基金持有人数或基金资产净值预警情形的说明 无。 §5托管人报告 5.1报告期内本基金托管人遵规守信情况声明 本报告期内，本基金托管人在对博时平衡配置混合型证券投资基金的托管过程中，严格遵守 《证券投资基金法》及其他法律法规和基金合同的有关规定，不存在任何损害基金份额持有人利益 的行为，完全尽职尽责地履行了基金托管人应尽的义务。 5.2托管人对报告期内本基金投资运作遵规守信、净值计算、利润分配等情况的说明 本报告期内，博时平衡配置混合型证券投资基金的管理人——博时基金管理有限公司在博时平 衡配置混合型证券投资基金的投资运作、基金资产净值计算、基金份额申购赎回价格计算、基金费 用开支等问题上，不存在任何损害基金份额持有人利益的行为，在各重要方面的运作严格按照基金 合同的规定进行。本报告期内，博时平衡配置混合型证券投资基金未进行利润分配。 5.3托管人对本年度报告中财务信息等内容的真实、准确和完整发表意见 本托管人依法对博时基金管理有限公司编制和披露的博时平衡配置混合型证券投资基金 2019年年度报告中财务指标、净值表现、利润分配情况、财务会计报告、投资组合报告等内容进 行了核查，以上内容真实、准确和完整。 §6审计报告 普华永道中天审字(2020)第 23032号 博时平衡配置混合型证券投资基金全体基金份额持有人： 16 博时平衡配置混合型证券投资基金 2019年年度报告 6.1审计意见 (一)我们审计的内容 我们审计了博时平衡配置混合型证券投资基金(以下简称“博时平衡配置混合”)的财务报表，包 括 2019年 12月 31日的资产负债表，2019年度的利润表和所有者权益(基金净值)变动表以及财务 报表附注。 (二)我们的意见 我们认为，后附的财务报表在所有重大方面按照企业会计准则和在财务报表附注中所列示的中 国证券监督管理委员会(以下简称“中国证监会”)、中国证券投资基金业协会(以下简称“中国基金业 协会”)发布的有关规定及允许的基金行业实务操作编制，公允反映了博时平衡配置混合 2019年 12月 31日的财务状况以及 2019年度的经营成果和基金净值变动情况。 6.2形成审计意见的基础 我们按照中国注册会计师审计准则的规定执行了审计工作。审计报告的“注册会计师对财务报 表审计的责任”部分进一步阐述了我们在这些准则下的责任。我们相信，我们获取的审计证据是充 分、适当的，为发表审计意见提供了基础。 按照中国注册会计师职业道德守则，我们独立于博时平衡配置混合，并履行了职业道德方面的 其他责任。 6.3管理层和治理层对财务报表的责任 博时平衡配置混合的基金管理人博时基金管理有限公司(以下简称“基金管理人”)管理层负责按 照企业会计准则和中国证监会、中国基金业协会发布的有关规定及允许的基金行业实务操作编制财 务报表，使其实现公允反映，并设计、执行和维护必要的内部控制，以使财务报表不存在由于舞弊 或错误导致的重大错报。 在编制财务报表时，基金管理人管理层负责评估博时平衡配置混合的持续经营能力，披露与持 续经营相关的事项(如适用)，并运用持续经营假设，除非基金管理人管理层计划清算博时平衡配置 混合、终止运营或别无其他现实的选择。 基金管理人治理层负责监督博时平衡配置混合的财务报告过程。 6.4注册会计师对财务报表审计的责任 我们的目标是对财务报表整体是否不存在由于舞弊或错误导致的重大错报获取合理保证，并出 具包含审计意见的审计报告。合理保证是高水平的保证，但并不能保证按照审计准则执行的审计在 17 博时平衡配置混合型证券投资基金 2019年年度报告 某一重大错报存在时总能发现。错报可能由于舞弊或错误导致，如果合理预期错报单独或汇总起来 可能影响财务报表使用者依据财务报表作出的经济决策，则通常认为错报是重大的。 在按照审计准则执行审计工作的过程中，我们运用职业判断，并保持职业怀疑。同时，我们也 执行以下工作： (一)识别和评估由于舞弊或错误导致的财务报表重大错报风险；设计和实施审计程序以应对这 些风险，并获取充分、适当的审计证据，作为发表审计意见的基础。由于舞弊可能涉及串通、伪造、 故意遗漏、虚假陈述或凌驾于内部控制之上，未能发现由于舞弊导致的重大错报的风险高于未能发 现由于错误导致的重大错报的风险。 (二)了解与审计相关的内部控制，以设计恰当的审计程序，但目的并非对内部控制的有效性发 表意见。 (三)评价基金管理人管理层选用会计政策的恰当性和作出会计估计及相关披露的合理性。 (四)对基金管理人管理层使用持续经营假设的恰当性得出结论。同时，根据获取的审计证据， 就可能导致对博时平衡配置混合持续经营能力产生重大疑虑的事项或情况是否存在重大不确定性得 出结论。如果我们得出结论认为存在重大不确定性，审计准则要求我们在审计报告中提请报表使用 者注意财务报表中的相关披露；如果披露不充分，我们应当发表非无保留意见。我们的结论基于截 至审计报告日可获得的信息。然而，未来的事项或情况可能导致博时平衡配置混合不能持续经营。 (五)评价财务报表的总体列报(包括披露)、结构和内容，并评价财务报表是否公允反映相关交 易和事项。 我们与基金管理人治理层就计划的审计范围、时间安排和重大审计发现等事项进行沟通，包括 沟通我们在审计中识别出的值得关注的内部控制缺陷。 普华永道中天注册会计师 会计师事务所(特殊普通合伙)——————————— 张振波 中国.上海市 注册会计师 ——————————— 2020年 3月 26日沈兆杰 §7年度财务报表 18 博时平衡配置混合型证券投资基金 2019年年度报告 7.1资产负债表 会计主体：博时平衡配置混合型证券投资基金 报告截止日：2019年 12月 31日 单位：人民币元 资产附注号 本期末 2019年 12月 31日 上年度末 2018年 12月 31日 资产： -- 银行存款 7.4.7.1 89,467,086.06 3,554,912.87 结算备付金 5,055,214.79 3,922,715.49 存出保证金 101,856.64 183,397.95 交易性金融资产 7.4.7.2 449,053,450.07 501,438,534.73 其中：股票投资 286,728,621.49 232,304,631.19 基金投资 -- 债券投资 162,324,828.58 269,133,903.54 资产支持证券投资 -- 贵金属投资 -- 衍生金融资产 7.4.7.3 -- 买入返售金融资产 7.4.7.4 -- 应收证券清算款 1,503,781.88 438,341.22 应收利息 7.4.7.5 3,191,250.30 5,122,459.56 应收股利 -- 应收申购款 56,555.71 19,308.94 递延所得税资产 -- 其他资产 7.4.7.6 -- 资产总计 548,429,195.45 514,679,670.76 负债和所有者权益附注号 本期末 2019年 12月 31日 上年度末 2018年 12月 31日 负债： -- 短期借款 -- 交易性金融负债 -- 衍生金融负债 7.4.7.3 -- 卖出回购金融资产款 30,000,000.00 85,400,000.00 应付证券清算款 -- 应付赎回款 1,809,767.48 187,165.90 应付管理人报酬 645,135.00 558,874.91 应付托管费 107,522.51 93,145.80 应付销售服务费 -- 应付交易费用 7.4.7.7 700,955.41 519,353.32 应交税费 9,372.10 16,914.35 应付利息 9,251.29 99,368.58 应付利润 -- 19 博时平衡配置混合型证券投资基金 2019年年度报告 递延所得税负债 -- 其他负债 7.4.7.8 180,265.80 360,029.88 负债合计 33,462,269.59 87,234,852.74 所有者权益： -- 实收基金 7.4.7.9 469,894,864.58 534,729,866.65 未分配利润 7.4.7.10 45,072,061.28 -107,285,048.63 所有者权益合计 514,966,925.86 427,444,818.02 负债和所有者权益总计 548,429,195.45 514,679,670.76 注：报告截止日 2019年 12月 31日，基金份额净值 1.096元，基金份额总额 469,894,864.58份。 7.2利润表 会计主体：博时平衡配置混合型证券投资基金 本报告期：2019年 1月 1日至 2019年 12月 31日 单位：人民币元 项目附注号 本期 2019年 1月 1日至 2019年 12月 31日 上年度可比期间 2018年 1月 1日至 2018年 12月 31日 一、收入 167,510,520.88 -99,346,823.56 1.利息收入 9,864,099.80 8,551,926.13 其中：存款利息收入 7.4.7.11 258,001.18 380,439.28 债券利息收入 9,408,698.46 8,171,486.85 资产支持证券利息收入 -- 买入返售金融资产收入 197,400.16 - 证券出借利息收入 -- 其他利息收入 -- 2.投资收益（损失以“-”填列） 116,618,400.80 -80,028,706.64 其中：股票投资收益 7.4.7.12 108,988,483.30 -71,782,108.28 基金投资收益 -- 债券投资收益 7.4.7.13 3,479,738.13 -11,410,463.17 资产支持证券投资收益 -- 贵金属投资收益 -- 衍生工具收益 7.4.7.14 -- 股利收益 7.4.7.15 4,150,179.37 3,163,864.81 3.公允价值变动收益（损失以“-”号 填列） 7.4.7.16 41,008,097.74 -27,891,992.21 4.汇兑收益（损失以“－”号填列） -- 5.其他收入（损失以“-”号填列） 7.4.7.17 19,922.54 21,949.16 减：二、费用 14,847,160.00 14,353,178.68 1．管理人报酬 7,355,652.08 7,623,237.34 2．托管费 1,225,942.07 1,270,539.51 3．销售服务费 -- 20 博时平衡配置混合型证券投资基金 2019年年度报告 4．交易费用 7.4.7.18 4,764,470.80 4,384,219.58 5．利息支出 1,260,959.39 652,795.22 其中：卖出回购金融资产支出 1,260,959.39 652,795.22 6．税金及附加 15,931.70 18,917.23 7．其他费用 7.4.7.19 224,203.96 403,469.80 三、利润总额（亏损总额以“-”号填 列） 152,663,360.88 -113,700,002.24 减：所得税费用 -- 四、净利润（净亏损以“-”号填列） 152,663,360.88 -113,700,002.24 7.3所有者权益（基金净值）变动表 会计主体：博时平衡配置混合型证券投资基金 本报告期：2019年 1月 1日至 2019年 12月 31日 单位：人民币元 项目 本期 2019年 1月 1日至 2019年 12月 31日 实收基金未分配利润所有者权益合计 一、期初所有者权益（基金净 值） 534,729,866.65 -107,285,048.63 427,444,818.02 二、本期经营活动产生的基金 净值变动数（本期利润） -152,663,360.88 152,663,360.88 三、本期基金份额交易产生的 基金净值变动数（净值减少以 “-”号填列） -64,835,002.07 -306,250.97 -65,141,253.04 其中：1.基金申购款 16,000,130.34 -659,004.56 15,341,125.78 2.基金赎回款 -80,835,132.41 352,753.59 -80,482,378.82 四、本期向基金份额持有人分 配利润产生的基金净值变动 （净值减少以“-”号填列） --- 五、期末所有者权益（基金净 值） 469,894,864.58 45,072,061.28 514,966,925.86 项目 上年度可比期间 2018年 1月 1日至 2018年 12月 31日 实收基金未分配利润所有者权益合计 一、期初所有者权益（基金净 值） 584,276,835.71 5,431,204.25 589,708,039.96 二、本期经营活动产生的基金 净值变动数（本期利润） --113,700,002.24 -113,700,002.24 三、本期基金份额交易产生的 基金净值变动数（净值减少以 “-”号填列） -49,546,969.06 983,749.36 -48,563,219.70 其中：1.基金申购款 24,081,377.88 -1,336,975.45 22,744,402.43 21 博时平衡配置混合型证券投资基金 2019年年度报告 2.基金赎回款 -73,628,346.94 2,320,724.81 -71,307,622.13 四、本期向基金份额持有人分 配利润产生的基金净值变动 （净值减少以“-”号填列） --- 五、期末所有者权益（基金净 值） 534,729,866.65 -107,285,048.63 427,444,818.02 报表附注为财务报表的组成部分。 本报告页码（序号）从 7.1至 7.4，财务报表由下列负责人签署： 基金管理人负责人：江向阳，主管会计工作负责人：王德英，会计机构负责人：成江 7.4报表附注 7.4.1基金基本情况 博时平衡配置混合型证券投资基金(以下简称“本基金”)经中国证券监督管理委员会(以下简称 “中国证监会”)证监基金字[2006]第 68号《关于同意博时平衡配置混合型证券投资基金募集的批复》 核准，由博时基金管理有限公司依照《中华人民共和国证券投资基金法》和《博时平衡配置混合型 证券投资基金基金合同》负责公开募集。本基金为契约型开放式，存续期限不定，首次设立募集不 包括认购资金利息共募集人民币 2,364,021,808.26元，业经普华永道中天会计师事务所有限公司普 华永道中天验字(2006)第 59号验资报告予以验证。经向中国证监会备案，《博时平衡配置混合型证 券投资基金基金合同》于 2006年 5月 31日正式生效，基金合同生效日的基金份额总额为 2,364,760,040.49份基金份额，其中认购资金利息折合 738,232.23份基金份额。本基金的基金管理 人为博时基金管理有限公司，基金托管人为中国工商银行股份有限公司。 根据《中华人民共和国证券投资基金法》和《博时平衡配置混合型证券投资基金基金合同》的 有关规定，本基金的投资范围为国内依法公开发行上市的股票、权证和国债、政策性金融债、企业 债、次级债、短期融资券、可转换债券、债券回购、中央银行票据、银行存款，以及法律、法规或 中国证监会允许基金投资的其他金融工具。本基金投资组合中股票投资比例为基金资产净值的 30%-50%，权证投资比例不得超过基金资产净值的 3%并计入股票投资比例，其余基金资产投资于 固定收益类证券，其中现金以及到期日在一年以内的政府债券投资比例合计不低于基金资产净值的 5%，其中，现金不包括结算备付金、存出保证金、应收申购款等。本基金的业绩比较基准为： 45%×富时中国 A600指数＋50%×中国债券总指数＋5%×同业存款利息率。 本财务报表由本基金的基金管理人博时基金管理有限公司于 2020年 3月 26日批准报出。 22 博时平衡配置混合型证券投资基金 2019年年度报告 7.4.2会计报表的编制基础 本基金的财务报表按照财政部于 2006年 2月 15日及以后期间颁布的《企业会计准则－基本准 则》、各项具体会计准则及相关规定 (以下合称“企业会计准则”)、中国证监会颁布的《证券投资基 金信息披露 XBRL模板第 3号<年度报告和中期报告>》、中国证券投资基金业协会 (以下简称“中国 基金业协会”)颁布的《证券投资基金会计核算业务指引》、《博时平衡配置混合型证券投资基金基 金合同》和在财务报表附注 7.4.4所列示的中国证监会、中国基金业协会发布的有关规定及允许的 基金行业实务操作编制。本财务报表以持续经营为基础编制。 7.4.3遵循企业会计准则及其他有关规定的声明 本基金 2019年度财务报表符合企业会计准则的要求，真实、完整地反映了本基金 2019年 12月 31日的财务状况以及 2019年度的经营成果和基金净值变动情况等有关信息。 7.4.4重要会计政策和会计估计 7.4.4.1会计年度 本基金会计年度为公历 1月 1日起至 12月 31日止。 7.4.4.2记账本位币 本基金的记账本位币为人民币。 7.4.4.3金融资产和金融负债的分类 (1)金融资产的分类 金融资产于初始确认时分类为：以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产、应收款项、 可供出售金融资产及持有至到期投资。金融资产的分类取决于本基金对金融资产的持有意图和持有 能力。本基金现无金融资产分类为可供出售金融资产及持有至到期投资。 本基金目前以交易目的持有的股票投资、债券投资、资产支持证券投资和衍生工具分类为以公 允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产。除衍生工具所产生的金融资产在资产负债表中以衍 生金融资产列示外，以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产在资产负债表中以交易性金 融资产列示。 本基金持有的其他金融资产分类为应收款项，包括银行存款、买入返售金融资产和其他各类应 收款项等。应收款项是指在活跃市场中没有报价、回收金额固定或可确定的非衍生金融资产。 (2)金融负债的分类 金融负债于初始确认时分类为：以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债及其他金融 负债。本基金目前暂无金融负债分类为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债。本基金 23 博时平衡配置混合型证券投资基金 2019年年度报告 持有的其他金融负债包括卖出回购金融资产款和其他各类应付款项等。 7.4.4.4金融资产和金融负债的初始确认、后续计量和终止确认 金融资产或金融负债于本基金成为金融工具合同的一方时，按公允价值在资产负债表内确认。 以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产，取得时发生的相关交易费用计入当期损益；对 于支付的价款中包含的债券或资产支持证券起息日或上次除息日至购买日止的利息，单独确认为应 收项目。应收款项和其他金融负债的相关交易费用计入初始确认金额。 对于以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产，按照公允价值进行后续计量；对于应 收款项和其他金融负债采用实际利率法，以摊余成本进行后续计量。 金融资产满足下列条件之一的，予以终止确认：(1)收取该金融资产现金流量的合同权利终止； (2)该金融资产已转移，且本基金将金融资产所有权上几乎所有的风险和报酬转移给转入方；或者 (3)该金融资产已转移，虽然本基金既没有转移也没有保留金融资产所有权上几乎所有的风险和报 酬，但是放弃了对该金融资产控制。 金融资产终止确认时，其账面价值与收到的对价的差额，计入当期损益。 当金融负债的现时义务全部或部分已经解除时，终止确认该金融负债或义务已解除的部分。终 止确认部分的账面价值与支付的对价之间的差额，计入当期损益。 7.4.4.5金融资产和金融负债的估值原则 本基金持有的股票投资、债券投资、资产支持证券投资和衍生工具按如下原则确定公允价值并 进行估值： (1)存在活跃市场的金融工具按其估值日的市场交易价格确定公允价值；估值日无交易且最近 交易日后未发生影响公允价值计量的重大事件的，按最近交易日的市场交易价格确定公允价值。有 充足证据表明估值日或最近交易日的市场交易价格不能真实反映公允价值的，应对市场交易价格进 行调整，确定公允价值。与上述投资品种相同，但具有不同特征的，应以相同资产或负债的公允价 值为基础，并在估值技术中考虑不同特征因素的影响。特征是指对资产出售或使用的限制等，如果 该限制是针对资产持有者的，那么在估值技术中不应将该限制作为特征考虑。此外，基金管理人不 应考虑因大量持有相关资产或负债所产生的溢价或折价。 (2)当金融工具不存在活跃市场，采用在当前情况下适用并且有足够可利用数据和其他信息支 持的估值技术确定公允价值。采用估值技术时，优先使用可观察输入值，只有在无法取得相关资产 或负债可观察输入值或取得不切实可行的情况下，才可以使用不可观察输入值。 (3)如经济环境发生重大变化或证券发行人发生影响金融工具价格的重大事件，应对估值进行 24 博时平衡配置混合型证券投资基金 2019年年度报告 调整并确定公允价值。 7.4.4.6金融资产和金融负债的抵销 本基金持有的资产和承担的负债基本为金融资产和金融负债。当本基金 1)具有抵销已确认金 额的法定权利且该种法定权利现在是可执行的；且 2)交易双方准备按净额结算时，金融资产与金 融负债按抵销后的净额在资产负债表中列示。 7.4.4.7实收基金 实收基金为对外发行基金份额所募集的总金额在扣除损益平准金分摊部分后的余额。由于申购 和赎回引起的实收基金变动分别于基金申购确认日及基金赎回确认日认列。上述申购和赎回分别包 括基金转换所引起的转入基金的实收基金增加和转出基金的实收基金减少。 7.4.4.8损益平准金 损益平准金包括已实现平准金和未实现平准金。已实现平准金指在申购或赎回基金份额时，申 购或赎回款项中包含的按累计未分配的已实现损益占基金净值比例计算的金额。未实现平准金指在 申购或赎回基金份额时，申购或赎回款项中包含的按累计未实现损益占基金净值比例计算的金额。 损益平准金于基金申购确认日或基金赎回确认日认列，并于期末全额转入未分配利润/(累计亏损)。 7.4.4.9收入/(损失)的确认和计量 股票投资在持有期间应取得的现金股利扣除由上市公司代扣代缴的个人所得税后的净额确认为 投资收益。债券投资在持有期间应取得的按票面利率或者发行价计算的利息扣除在适用情况下由债 券发行企业代扣代缴的个人所得税及由基金管理人缴纳的增值税后的净额确认为利息收入。资产支 持证券在持有期间收到的款项，根据资产支持证券的预计收益率区分属于资产支持证券投资本金部 分和投资收益部分，将本金部分冲减资产支持证券投资成本，并将投资收益部分扣除在适用情况下 由基金管理人缴纳的增值税后的净额确认为利息收入。 以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产在持有期间的公允价值变动确认为公允价值 变动损益；于处置时，其处置价格与初始确认金额之间的差额确认为投资收益，其中包括从公允价 值变动损益结转的公允价值累计变动额。 应收款项在持有期间确认的利息收入按实际利率法计算，实际利率法与直线法差异较小的则按 直线法计算。 7.4.4.10费用的确认和计量 本基金的管理人报酬和托管费在费用涵盖期间按基金合同约定的费率和计算方法逐日确认。 其他金融负债在持有期间确认的利息支出按实际利率法计算，实际利率法与直线法差异较小的 25 博时平衡配置混合型证券投资基金 2019年年度报告 则按直线法计算。 7.4.4.11基金的收益分配政策 每一基金份额享有同等分配权。本基金收益以现金形式分配，但基金份额持有人可选择现金红 利或将现金红利按分红除权日的基金份额净值自动转为基金份额进行再投资。若期末未分配利润中 的未实现部分为正数，包括基金经营活动产生的未实现损益以及基金份额交易产生的未实现平准金 等，则期末可供分配利润的金额为期末未分配利润中的已实现部分；若期末未分配利润的未实现部 分为负数，则期末可供分配利润的金额为期末未分配利润，即已实现部分相抵未实现部分后的余额。 经宣告的拟分配基金收益于分红除权日从所有者权益转出。 7.4.4.12分部报告 本基金以内部组织结构、管理要求、内部报告制度为依据确定经营分部，以经营分部为基础确 定报告分部并披露分部信息。 经营分部是指本基金内同时满足下列条件的组成部分：(1)该组成部分能够在日常活动中产生收 入、发生费用；(2)本基金的基金管理人能够定期评价该组成部分的经营成果，以决定向其配置资源、 评价其业绩；(3)本基金能够取得该组成部分的财务状况、经营成果和现金流量等有关会计信息。如 果两个或多个经营分部具有相似的经济特征，并且满足一定条件的，则合并为一个经营分部。 本基金目前以一个单一的经营分部运作，不需要披露分部信息。 7.4.4.13其他重要的会计政策和会计估计 根据本基金的估值原则和中国证监会允许的基金行业估值实务操作，本基金确定以下类别股票 投资、债券投资和资产支持证券投资的公允价值时采用的估值方法及其关键假设如下： (1)对于证券交易所上市的股票，若出现重大事项停牌或交易不活跃(包括涨跌停时的交易不活 跃)等情况，本基金根据中国证监会公告[2017]13号《中国证监会关于证券投资基金估值业务的指 导意见》，根据具体情况采用《关于发布中基协 (AMAC)基金行业股票估值指数的通知》提供的指 数收益法等估值技术进行估值。 (2)对于在锁定期内的非公开发行股票、首次公开发行股票时公司股东公开发售股份、通过大 宗交易取得的带限售期的股票等流通受限股票，根据中国基金业协会中基协发[2017]6号《关于发 布<证券投资基金投资流通受限股票估值指引(试行)>的通知》之附件《证券投资基金投资流通受限 股票估值指引(试行)》(以下简称“指引”)，按估值日在证券交易所上市交易的同一股票的公允价值 扣除中证指数有限公司根据指引所独立提供的该流通受限股票剩余限售期对应的流动性折扣后的价 26 博时平衡配置混合型证券投资基金 2019年年度报告 值进行估值。 (3)对于在证券交易所上市或挂牌转让的固定收益品种(可转换债券、可交换债券、可分离债券 和私募债券除外)及在银行间同业市场交易的固定收益品种，根据中国证监会公告[2017]13号《中 国证监会关于证券投资基金估值业务的指导意见》及《中国证券投资基金业协会估值核算工作小组 关于 2015年 1季度固定收益品种的估值处理标准》采用估值技术确定公允价值。本基金持有的证 券交易所上市或挂牌转让的固定收益品种(可转换债券、可交换债券、可分离债券和私募债券除外) ，按照中证指数有限公司所独立提供的估值结果确定公允价值。本基金持有的银行间同业市场固定 收益品种按照中债金融估值中心有限公司所独立提供的估值结果确定公允价值。 7.4.5会计政策和会计估计变更以及差错更正的说明 7.4.5.1会计政策变更的说明 本基金本报告期未发生会计政策变更。 7.4.5.2会计估计变更的说明 本基金本报告期未发生会计估计变更。 7.4.5.3差错更正的说明 本基金在本报告期间无须说明的会计差错更正。 7.4.6税项 根据财政部、国家税务总局财税[2002]128号《关于开放式证券投资基金有关税收问题的通知》 、财税[2008]1号《关于企业所得税若干优惠政策的通知》、财税 [2012]85号《关于实施上市公司 股息红利差别化个人所得税政策有关问题的通知》、财税 [2015]101号《关于上市公司股息红利差 别化个人所得税政策有关问题的通知》、财税 [2016]36号《关于全面推开营业税改征增值税试点的 通知》、财税 [2016]46号《关于进一步明确全面推开营改增试点金融业有关政策的通知》、财税 [2016]70号《关于金融机构同业往来等增值税政策的补充通知》、财税 [2016]140号《关于明确金 融房地产开发教育辅助服务等增值税政策的通知》、财税 [2017]2号《关于资管产品增值税政策 有关问题的补充通知》、财税 [2017]56号《关于资管产品增值税有关问题的通知》、财税 [2017]90号《关于租入固定资产进项税额抵扣等增值税政策的通知》及其他相关财税法规和实务操 作，主要税项列示如下： (1)资管产品运营过程中发生的增值税应税行为，以资管产品管理人为增值税纳税人。资管产 品管理人运营资管产品过程中发生的增值税应税行为，暂适用简易计税方法，按照 3%的征收率缴 纳增值税。对资管产品在 2018年 1月 1日前运营过程中发生的增值税应税行为，未缴纳增值税的， 27 博时平衡配置混合型证券投资基金 2019年年度报告 不再缴纳；已缴纳增值税的，已纳税额从资管产品管理人以后月份的增值税应纳税额中抵减。 对证券投资基金管理人运用基金买卖股票、债券的转让收入免征增值税，对国债、地方政府债 以及金融同业往来利息收入亦免征增值税。资管产品管理人运营资管产品提供的贷款服务，以 2018年 1月 1日起产生的利息及利息性质的收入为销售额。资管产品管理人运营资管产品转让 2017年 12月 31日前取得的基金、非货物期货，可以选择按照实际买入价计算销售额，或者以 2017年最后一个交易日的基金份额净值、非货物期货结算价格作为买入价计算销售额。 (2)对基金从证券市场中取得的收入，包括买卖股票、债券的差价收入，股票的股息、红利收 入，债券的利息收入及其他收入，暂不征收企业所得税。 (3)对基金取得的企业债券利息收入，应由发行债券的企业在向基金支付利息时代扣代缴 20%的个人所得税。对基金从上市公司取得的股息红利所得，持股期限在 1个月以内(含 1个月)的， 其股息红利所得全额计入应纳税所得额；持股期限在 1个月以上至 1年(含 1年)的，暂减按 50%计 入应纳税所得额；持股期限超过 1年的，暂免征收个人所得税。对基金持有的上市公司限售股，解 禁后取得的股息、红利收入，按照上述规定计算纳税，持股时间自解禁日起计算；解禁前取得的股 息、红利收入继续暂减按 50%计入应纳税所得额。上述所得统一适用 20%的税率计征个人所得税。 (4)基金卖出股票按 0.1%的税率缴纳股票交易印花税，买入股票不征收股票交易印花税。 (5)本基金的城市维护建设税、教育费附加和地方教育附加等税费按照实际缴纳增值税额的适 用比例计算缴纳。 7.4.7重要财务报表项目的说明 7.4.7.1银行存款 单位：人民币元 项目 本期末 2019年 12月 31日 上年度末 2018年 12月 31日 活期存款 89,467,086.06 3,554,912.87 定期存款 -- 其中：存款期限 1个月以 内 -- 存款期限 1-3个月 -- 存款期限 3个月以 上 -- 其他存款 -- 合计 89,467,086.06 3,554,912.87 7.4.7.2交易性金融资产 单位：人民币元 28 博时平衡配置混合型证券投资基金 2019年年度报告 项目 本期末 2019年 12月 31日 成本公允价值公允价值变动 股票 272,741,663.43 286,728,621.49 13,986,958.06（未完）  |